在银行理财产品的广阔市场中，养老相关的理财产品以其独特的稳健性、长期性和普惠性特点，逐渐成为投资者关注的焦点。

从银行理财产品来看，养老相关的理财产品主要包括养老理财和个人养老金理财。

养老理财产品净值全面飘红，一款产品年内分红达9次

自2021年底首次试点发行以来，养老理财产品已迅速在10个试点城市的11家理财公司中推广开来，吸引了约47万投资者的认购，规模更是突破了1000亿元大关。

当前市场上存续的养老理财产品共有51款，这些产品的风险等级主要集中在二级和三级，投资性质则涵盖了固定收益类和混合类。具体来看，养老理财产品二级风险的产品共计49只产品，只有2只产品的风险等级为三级，涉及固定收益类的39只，混合类的12只。

值得注意的是，这些养老理财产品的期限普遍较长，均在5年以上，部分甚至达到了10年，这对投资者的流动性需求构成了一定的挑战。为了缓解这一压力，不少产品都设计了定期分红的条款。

从分红情况来看，虽然目前51只养老理财产品的净值均大于1，但仍有14只产品暂未进行分红，涉及的机构为工银理财、中银理财、贝莱德建信理财。

业内人士对此表示，养老理财产品并非必须进行定期分红，这主要取决于产品说明书中的分红条款设置以及产品管理机构的实际情况判断。在分红次数方面，建信理财和招银理财的产品表现尤为突出，其中，建信理财的一款产品今年已进行了9次分红。

个人养老金理财产品今年表现稳健，今年以来平均回报2.43%

与此同时，个人养老金理财产品也在市场中占据了一席之地。然而，从整体上看，个人养老金理财产品体系仍存在不均衡的问题，其数量和规模的增长明显滞后于总体及其他产品。 截至目前，市场上共推出了26款个人养老金理财产品，且全部由国有银行理财公司发行管理。即工银理财8只、建信理财2只、农银理财5只、中银理财6只、中邮理财4只和贝莱德建信理财1只，而股份制、城商行理财公司均不涉及。

这些产品的投资性质以固定收益类为主，混合类为辅，包括中邮理财添颐·鸿元最短持有365天1号人民币理财产品、农银理财“农银顺心·灵动”720天混合类人民币理财产品、中银理财“禄”(5年)最短持有期混合类理财产品、农银理财“农银同心·灵动”360天科技创新人民币理财产品为混合型，这四只理财产品，从风险等级来看， 26只产品中二级风险等级的产品有15只，风险等级是三级有11只产品。并均设置了最短持有期限，以鼓励投资者长期投资。

且个人养老金理财产品供给滞后于需求。据数据显示，个人养老金缴存金额已达到约280亿元，但理财规模占比仅有4.3%。不过，随着个人养老金制度向全国的逐步推广，可以预期养老理财产品的发行将迎来新的高峰。

在收益方面，南财理财通数据显示，截至2024年8月29日，除3只新成立产品外，剩余23只存续的个人养老金理财产品今年来平均净值增长率为2.43%，实现了相对稳健的收益。其中，农银理财和贝莱德建信理财的产品收益率表现尤为突出，均超过了3%。然而，也值得注意的是，在23只存续产品中，中银理财的一款产品今年以来收益告负，净值下跌了0.41%。